Малі запаси (значення, приклади) | Навіщо інвестувати в невелику капіталізацію?

Що таке акції з невеликою капіталізацією?

Акції з невеликою капіталізацією відносяться до акцій відносно невеликих компаній, вартість яких також відома як ринкова капіталізація від трьохсот мільйонів доларів до двох мільярдів доларів США, і складається з інвесторів, які мають шанси на високу дохідність і високий ризик, і вони перевершують свої показники акції з великою капіталізацією.

Ці акції мають нижчу ринкову ціну і мають легший доступ до коштів, необхідних для зростання. Вони досить добре справляються з економічним підйомом, але також є найбільш ризикованими під час економічного спаду.

Акції з невеликою капіталізацією, швидше за все, зазнають краху в рецесійному сценарії, оскільки вони можуть не мати великого бізнесу, щоб вижити, і першими потрапляють у стресові ситуації. В результаті інвестори повинні постійно перерозподіляти такі запаси залежно від економічної ситуації, що склалася.

Список та приклади акцій з невеликою капіталізацією

Деякі приклади цього списку акцій з невеликою капіталізацією в США:

Навіщо інвестувати в акції з невеликою капіталізацією?

# 1 - Продуктивність

В минулому, як відомо, ці акції перевершували акції з великою капіталізацією, особливо в США, коли такі акції набули популярності після дот-ком міхура. Такі компанії, як правило, агресивні гравці та досліджують нові можливості для стабілізації свого становища.

# 2 - Потенціал зростання

Ці акції мають високий потенціал для зростання та пропонують інноваційні бізнес-стратегії. Оскільки багато з них тоді перебувають у стадії дитинства, вони не вагаються, ризикуючи, оскільки перспективи зростання вимірюються на основі інноваційних здібностей.

# 3 - Перевага ціни

Однією з переваг таких інвестицій є те, що акції забезпечують високу віддачу та волатильність. Це дає інвестору можливість отримати максимальну вигоду, якщо потенціал існує до того, як інші зможуть увійти. Якщо певні акції стрімко зростають, інвестори мають багато місця для величезної віддачі в майбутньому.

№4 - Брак покриття

Ці акції не привертають уваги аналітиків у порівнянні / порівнянні з акціями великої капіталізації. Багато з таких запасів мають високий потенціал зростання і можуть чекати правильного часу для демонстрації. Ця відсутність покриття - це надзвичайна можливість для інвесторів, які бажають залишитися в довгостроковій перспективі.

Вплив акцій невеликих капіталів на економіку

Невеликі обмеження є критично важливими для функціонування економіки, а також важливими варіантами для інвесторів з наступних причин:

• Акції з невеликою капіталізацією, як правило, орієнтовані на напрямки вітчизняного бізнесу і, отже, безпосередньо пов'язані з результатами діяльності вітчизняної економіки
• Вони стимулюють створення зайнятості в економіці (близько 65% зростання нових робочих місць походить від цих фірм)
• Федеральний уряд / центральний уряд також пропонує спеціальні позики та гранти цим малим підприємствам до певного обороту
• Ці компанії вже пройшли початкову стадію запуску. Це забезпечить затишок інвесторам, оскільки склалася певна база для виживання компанії в економіці. Він також може претендувати на IPO (початкове публічне розміщення пропозицій).
• Величезна кількість малих капіталовкладень свідчить про те, що інвестори мають велику кількість варіантів для вибору. Внутрішня культура та стратегії - це те, до чого різниця зведеться.

Переваги нового законодавства США про корпоративні податки

• Зниження ставки податку на прибуток підприємств з 35% до 21% є найбільш важливим для менших та орієнтованих на вітчизняні фірми підприємств. Ця реформа дозволить репатріацію офшорних доходів, що дозволить американському бізнесу реінвестувати в активи США. Він пропонує постійні переваги для малих фірм, що мають внутрішній фокус, тим самим мають вищі ефективні податкові ставки, ніж великі компанії.
• Хоча ефективні податкові ставки будуть різнитися залежно від сектору, середня компанія в S&P 500 мала ефективну ставку податку 28%, а індекс малого капіталу, націлений на акції Рассела 2000, мав ефективну ставку податку 32%. Загальне зниження до 21% збільшить прибуток у 2018 році для компаній, що входять до Індексу Рассела 2000, на 14% порівняно з 9% для компаній, що входять до Індексу S&P 500.
• Навряд чи малі компанії витратять додаткові грошові потоки на капітальні інвестиції або придбання. Вони, ймовірно, підвищать свою цінність для переважної більшості інвесторів, інвестуючи в:
  • Скорочення боргу
  • Поділіться викупом
  • Пропонування дивідендів
• Фірми з малим капіталом, що мають кредит, сприятимуть зменшенню боргу, оскільки податковий рахунок обмежує відрахування компанії на чисті процентні витрати до 30% EBITDA.
• Незважаючи на вищу інфляцію та процентні ставки, що забезпечують стабільність акцій, імпульси поліпшення ВВП та зростання циклів процентних ставок історично виявилися позитивними для невеликих обмежень. Величина зміни податків вказує на позитивні циклічні умови, щоб надалі пропонувати привабливі можливості з невеликим обмеженням. З можливістю ідіосинкратичних можливостей середовище для маленьких шапочок стало більш привабливим.

Як визначити відповідні запаси з невеликою капіталізацією

1. Пошук зсувів парадигми, які відкривають нові можливості : Одним з таких прикладів був перехід від комп’ютерного середовища Mainframe до середовища персонального комп’ютера або перехід від CD до формату DVD.
2. Розглядайте інвестиції лише тоді, коли ринкові можливості є величезними та кількісними : це дасть їм можливість утвердитися та взяти велику частку ринку. Велика кількість медичних пацієнтів та користувачі нових технологій є екземплярами величезних ринкових цілей.
3. Інвестуйте в акції з невеликою капіталізацією до того, як великі установи розкажуть : стратегія тут полягає в тому, що подальші інвестиції установ збільшать вартість акцій.
4. Розглянемо інвестиції в акції, що пропонують вартість і ріст : у фірм можуть бути ідеї, орієнтовані на зростання, але їх оцінка повинна бути обґрунтованою порівняно з аналогами. З фінансової точки зору він повинен мати Баланс з достатніми залишками готівки та мінімальними борговими зобов’язаннями. Це забезпечить комфорт, який можуть вижити компанії за непередбачених обставин.
5. Уникайте великих втрат : Хоча ці акції, як правило, нестабільні і можуть зазнати втрат, суть полягає в тому, щоб уникнути повторних або катастрофічних втрат. Найважливішою складовою є визначення, чи падіння відбувається через принципово негативну подію чи тенденцію, яка підриває довгостроковий потенціал компанії, чи це турбулентність ринку. Саме тут в картину входить основне значення фірми. Якщо культура та бізнес-модель сильні, існує велика можливість залучення прибуткових інвестицій.