Зобов'язання - це зобов'язання перед зовнішніми сторонами компанії, що виникає щодо будь-якого юридичного договору, укладеного компанією з цими зовнішніми сторонами, тоді як непередбачені обставини - це зобов'язання компанії, виникнення яких залежить від результату конкретних майбутніх подій.
Зобов’язання та непередбачені обставини
Зобов'язання - це зобов'язання компанії перед зовнішніми суб'єктами, яке часто виникає у зв'язку з юридичними контрактами, що укладаються компанією. Однак непередбачені обставини відрізняються від зобов’язань. Очікується, що це передбачуване зобов’язання відбудеться залежно від результатів майбутньої події. Отже, можна сказати, що непередбачені обставини - це ті зобов’язання, які можуть або не можуть стати зобов’язаннями перед компанією через невизначеність майбутньої події.
Як ми бачимо вище зі знімка, підрозділ віртуальної реальності Facebook Oculus висунув позов через звинувачення у порушенні угоди про нерозголошення інформації, порушенні авторських прав тощо. Facebook у своїх поданнях SEC включив цей позов до розділу про умовні зобов’язання.
Джерело : vanityfair.com
У цій статті ми обговорюємо гайки та зобов’язання та непередбачені обставини.
Які зобов’язання?
Зобов'язання - це зобов'язання компанії перед зовнішніми суб'єктами, яке часто виникає у зв'язку з юридичними контрактами, що укладаються компанією. Іншими словами, зобов’язання - це потенційні вимоги до компанії щодо її майбутньої діяльності за юридичним договором.
Тому можна сказати, що зобов’язання - це ті угоди, які, як очікується, відбудуться в майбутньому. Однак, якщо компанія не здійснила жодної оплати за такі контракти на дату балансу, вони не включаються до балансу, хоча вони все ще розглядаються як зобов'язання компаній. Тим не менше, компанія повинна розкривати такі зобов'язання разом із характером, сумою та будь-якими незвичними умовами у щорічних звітах 10-К або поданнях SEC. Ці угоди або контракти можуть включати такі пункти.
- Короткострокові та довгострокові договірні зобов'язання з постачальниками щодо майбутніх закупівель;
- Зобов'язання щодо капітальних витрат скорочено, але ще не здійснено
- Операційна оренда, що не може бути скасована.
- Оренда майна, землі, споруд чи обладнання.
- Невикористані акредитиви або зобов’язання зменшити борг;
Давайте зрозуміємо прихильність на прикладі. Припустимо, компанія планує закуповувати сировину за попередньо визначеним контрактом. Але, згідно з угодою, компанія буде здійснювати платежі за цю сировину лише після отримання цієї сировини. Незважаючи на те, що компанія потребуватиме готівки за цю сировину в майбутньому, подія чи операція ще не відбулася на момент складання балансу. Отже, жодна сума не відображається ні в звіті про прибутки, ні в балансі.
Однак, як очікується, компанія розкриє такі операції, оскільки вони мають відбутися в майбутньому, і це вплине на її касовий стан. Тому компанія надає розгорнуте пояснення щодо цих зобов’язань у примітках до фінансової звітності.
Приклад AK Steel - Що говорять вам зобов’язання?
Коли такі зобов'язання описані в примітках до фінансової звітності, інвестори та кредитори дізнаються, що компанія зробила крок, і цей крок, ймовірно, призведе до відповідальності. Отже, інформація щодо майбутніх зобов’язань залишається критичною для аналітиків, кредиторів, акціонерів та інвесторів, оскільки надає повну картину поточних та майбутніх зобов’язань компанії.
Тепер давайте візьмемо реальний приклад фірми та з’ясуємо, які її поточні та майбутні зобов’язання та як вони представлені у її фінансовій звітності. Наприклад, AK Steel (NYSE: AKS) уклала різні контракти, які зобов'язують компанію здійснювати юридично забезпечені платежі. Ці угоди включають позику грошей, оренду обладнання та придбання товарів та послуг. AK Steel представила детальну інформацію щодо цих зобов’язань, як показано на графіку нижче.
Джерело: AK Steel
Як ви бачили на наведеному вище знімку, компанія АК Сталь дала розгорнуте пояснення щодо своїх майбутніх зобов'язань або зобов'язань у примітках до фінансового звіту. Найважливіший момент, на який слід звернути увагу, полягає в тому, що незважаючи на те, що зобов’язання є, зобов’язання не відображаються на балансі. Це пов’язано з тим, що зобов’язання потребують особливого ставлення, а отже, вони розкриваються у виносках до фінансової звітності.
Аналогічним чином AK Steel надала повну інформацію щодо операційної оренди. Оперативна оренда - це зобов’язання сплатити майбутню суму. Однак це не відображається як зобов'язання. Натомість компанія фіксує це у річному фінансовому звіті або у виносках 10-ти звітності. Це розкриття включає такі статті, як тривалість оренди та очікувані річні платежі, поєднані з мінімальними орендними платежами протягом усього терміну оренди. Графік нижче ілюструє операційні орендні платежі AK Steel за період оренди.
Джерело: AK Steel
Іншим прикладом зобов'язання може бути рішення про капітальні інвестиції, яке компанія уклала із третьою стороною, але воно ще не здійснено. Наприклад, AK Steel здійснює майбутні капітальні інвестиції у розмірі 42,5 мільйона доларів, які вона планувала здійснити в 2017 році. Хоча AK Steel погодилася, вона не записала цю суму в баланс у 2016 році, оскільки вона ще не здійснила інвестиції. Тим не менше, він дав примітку у фінансовій звітності, як показано нижче на знімку.
Джерело: AK Steel
Приклад Facebook - Що вам говорять зобов’язання?
Facebook має насамперед два типи зобов’язань.
No1 - Оренда
Facebook уклав різні договори оперативної оренди, які не можна скасувати, для офісів, дата-центрів, приміщень тощо.
Зобов'язання щодо операційної оренди на 2017 рік становить 277 мільйонів доларів.
джерело: Facebook SEC Подання
№2 - Інші договірні зобов’язання
Facebook також уклав зобов’язання щодо платіжних зобов’язань на суму 1,24 млрд доларів, які не можна скасувати, пов’язані з мережевою інфраструктурою та роботою центрів обробки даних. Ці зобов’язання мають бути виконані протягом п’яти років.
джерело: Facebook SEC Подання
Як аналітику важливо зафіксувати ці зобов’язання, оскільки вони впливають на касовий стан компанії.
Що таке непередбачені обставини?
Непередбачені обставини відрізняються від зобов’язань. Очікується, що це передбачуване зобов’язання відбудеться залежно від результатів майбутньої події. Отже, можна сказати, що непередбачені обставини - це ті зобов’язання, які можуть або не можуть стати зобов’язаннями перед компанією через невизначеність майбутньої події.
Давайте зрозуміємо непередбачені ситуації на наступному прикладі. Припустимо, колишній працівник подає позов до компанії на суму 100 000 доларів, оскільки працівник відчуває, що його звільнили неправильно. Отже, чи означає це, що компанія має зобов’язання в 100 000 доларів? Ну, це залежить від результату цієї події. Якщо компанія виправдовує звільнення працівника, це не може бути відповідальністю перед компанією. Однак, якщо компанія не зможе виправдати припинення, їй доведеться понести відповідальність у розмірі 100 000 доларів у майбутньому, оскільки працівник виграв судові процеси.
FASB визнав кілька прикладів непередбачених витрат, які оцінюються та повідомляються однаково. Ці непередбачені витрати такі.
- Ризик втрати або пошкодження майна внаслідок пожежі, вибуху чи інших небезпек;
- Загроза експропріації активів;
- Фактичні або можливі претензії та оцінки.
- Судова процедура, що очікує розгляду або під загрозою
- Зобов'язання, пов'язане з гарантіями на товар та дефектами товару;
Звіт про непередбачені обставини
Є три критичні методи лікування, про які слід подбати, повідомляючи про непередбачені ситуації. Вони такі.
- Непередбачений збиток не враховується в балансі, якщо він не реалізований через неймовірну можливість. Це означає, що якщо ймовірні збитки не перевищують 50% або сума не є достовірною вимірюваною, вони не відображаються на балансі. Тим часом непередбачені витрати, як правило, відображаються у звіті про прибутки та збитки після реалізації.
- Ймовірний непередбачений випадок може бути визначений як понад 50% через попереднє зобов'язання.
- Якщо ймовірні збитки можна визначити на основі історичної інформації, то це вважається надійним показником.
Непередбачені витрати
Давайте розберемося на непередбачених обставинах на прикладі. Якщо припустити, що компанія зазнає непередбачених ситуацій наприкінці першого року. На той час компанія вважає, що збиток у розмірі 300 000 доларів є ймовірним, але втрата в розмірі 390 000 доларів є цілком можливою. Однак наприкінці другого року нічого не врегульовано. На момент складання балансу за другий рік компанія вважає, що збитки в розмірі 340 000 доларів є ймовірними, але збитки в розмірі 430 000 доларів цілком можливі. Нарешті, наприкінці третього року компанія платить 270 000 доларів третій стороні для врегулювання проблеми. Тому компанія визнає прибуток у розмірі 70 000 доларів.
А тепер давайте з’ясуємо, як обчислювався цей виграш. Ми знаємо, що компанія визначає збитки в розмірі 300 000 доларів на кінець першого року. Я взяв 300 000 доларів, оскільки це ймовірна сума (більше 50%). Однак компанія розраховує визнати додаткові ймовірні збитки в розмірі 40 000 доларів наприкінці другого року. Отже, загальний можливий збиток, про який повідомлялося наприкінці другого року, зараз становить 340 000 доларів. Але наприкінці третього року компанія платить лише 270 000 доларів третій стороні для врегулювання проблеми. Таким чином, він визнає прибуток у 70 000 доларів (340 000 - 270 000 доларів).
Отримати непередбачені обставини
Бувають випадки, коли компанії можуть отримувати непередбачені витрати. Проте звітування про непередбачені витрати відрізняється від звітування про непередбачені витрати. У непередбачених обставинах збитки повідомляються, коли вони стають ймовірними, тоді як у непередбачених обставинах виграш затримується, поки вони не відбудуться. Наступний приклад краще ілюструє непередбачені випадки посилення.
Компанія A подає позов проти компанії B, і компанія A вважає, що вона має обґрунтовані шанси виграти претензії. Зараз бухгалтер компанії вважає, що прибуток у 300 000 доларів є ймовірним, але виграш у 390 000 доларів є обґрунтовано можливим. Однак наприкінці другого року нічого не врегульовано. Таким чином, його бухгалтери знову вважають, що збільшення на 340 000 доларів є ймовірним, але виграш у 430 000 доларів є цілком можливим. Тепер непередбачені витрати вирішуються в кінці третього року, і компанія А виграє претензії та стягує 270 000 доларів.
У цьому випадку непередбачені витрати становлять 270 000 доларів США, про що компанія А звітує у звіті про прибутки та збитки наприкінці третього року. Тут я знову взяв 270 000 доларів як непередбачуваний випадок, оскільки це остаточна сума в кінці завершення судового процесу. У випадку непередбачених витрат ми не враховуємо будь-яку суму у звіті про прибутки та збитки, поки не буде досягнуто значного заповнення.
Де реєструється умовне зобов’язання?
Непередбачене зобов’язання, яке є ймовірним і суму легко оцінити, можна зареєструвати як у звіті про прибутки та збитки, так і в балансі. У звіті про прибутки та збитки це відображається як витрати або збитки, а на балансі - у розділі поточного зобов'язання. З цієї причини умовне зобов'язання також відоме як непередбачений збиток. Типовими прикладами умовних зобов’язань є гарантії на товари та послуги компанії, невиплачені податки та судові позови.
У випадку гарантійної відповідальності за товар вона реєструється під час продажу товару. Клієнти можуть пред'явити претензії в рамках гарантії, і ймовірна сума може бути оцінена. Ви можете прочитати обговорення гарантій на продукцію у стандартах фінансового обліку FASB на FASB.
Однак давайте зрозуміємо це на прикладі. Виробник автомобілів списує 2000 доларів за автомобіль як гарантійні витрати, коли він готовий, і зараховує гарантійні зобов’язання у 2000 доларів в бухгалтерських книгах, коли автомобіль продається. Однак, якщо автомобіль потребує ремонту в 500 доларів за гарантією, виробник тепер зменшить гарантійну відповідальність шляхом списання рахунку в розмірі 500 доларів. На відміну від цього, інший рахунок, такий як готівка, буде зарахований у розмірі 500 доларів для дилерів, які проводять ремонтні роботи. Тепер виробник залишив гарантійну відповідальність у розмірі 1500 доларів за новий ремонт у гарантійний термін.
Чому розкриття інформації про умовні зобов'язання залишається важливим для компаній?
Ми знаємо, що умовні зобов’язання - це майбутні витрати, які можуть виникнути. Отже, ризик, пов’язаний з непередбаченими зобов’язаннями, високий через збільшення частоти, з якою він виникає у повсякденному житті. Отже, розкриття інформації про умовні зобов’язання залишається критичним для агентств з кредитного рейтингу, інвесторів, акціонерів та кредиторів, оскільки воно піддає прихованим ризикам бізнесу. Крім того, умовні зобов'язання можуть представляти інший ризик. Наприклад, компанія може завищувати свої умовні зобов’язання, і, роблячи це, вона може відлякувати інвесторів, платити високі відсотки за кредит або залишається нерішучою щодо достатнього збільшення через страх втрати. Завдяки цим ризикам аудитори стежать за нерозкритими умовними зобов’язаннями та допомагають інвесторам та кредиторам прозорою фінансовою інформацією.
Весь продовольчий ринок - Приклад непередбачених ситуацій
Тепер давайте візьмемо реальний приклад непередбачених ситуацій та їх звітування у балансі. Наприклад, Whole Foods Market (NASDAQ: WFM) нещодавно брав участь у колективних позовах щодо своїх продуктових мереж. Як повідомляє Chicago Tribune, дев'ять менеджерів були звільнені з ринку цілих продуктів через нібито маніпуляції з бонусною програмою. Однак ці менеджери подали колективний позов проти Whole Foods Market за невиплату бонусів, зароблених працівниками всієї компанії.
Відповідно до Foxnews.com, зараз ці позивачі вимагають відшкодування збитків на суму майже 200 мільйонів доларів США, серед іншого. Однак WFM розслідує питання, порушені обвинуваченнями. Тим не менше, компанія встановила резерв збитків для таких питань. Хоча WFM не вказала суму окремо, вона включила зобов'язання щодо збитків до інших поточних зобов'язань у балансі, що закінчується в грудні 2016 року. Знімок фіскальної записки щодо зобов'язань та непередбачених обставин ринку цільної продовольчої продукції подано нижче, що розкриває детальну інформацію щодо ймовірних зобов’язань.
Джерело: WFM
Джерело: WFM
Примітка - питання щодо звільнення працівників ще не вирішено. Отже, компанія не включила зобов’язання щодо ймовірних збитків до свого балансу. Іншими словами, стурбованим питанням щодо ВМ може бути можливе зобов'язання, яке ще не підтверджено, чи поточне зобов'язання може призвести до відтоку ресурсів або економічних вигод, таких як отримання довіри працівника, присутність на ринку тощо.
Facebook - Приклад на випадок непередбачених ситуацій
Серед інших непередбачених ситуацій, перелічених у Facebook SEC Filing, найважливіше пов'язане з Oculus VR inc. ZeniMax Media Inc подала позов проти Facebook за привласнення комерційної таємниці, порушення авторських прав, розрив договору, деліктне втручання в контракти. ZeniMax вимагав фактичного збитку до 2,0 мільярда доларів, каральної - до 4,0 мільярда доларів. 1 лютого 2017 року, коли був оголошений вирок, Facebook попросили сплатити 500 мільйонів доларів у сукупності.
джерело: Facebook SEC Подання