Баланс банку
Баланс банку відрізняється від балансу компанії, і його складають лише банки відповідно до мандату регулюючих органів банку для відображення компромісу між прибутком банку та його ризиком та його фінансовими здоров'я.
Баланс для банків відрізняється від інших секторів та компаній. Існує кілька характеристик фінансової звітності банку, які підкреслюють, як створюються баланси та звіти про доходи банків. Продажі не вимірюються такими співвідношеннями, як оборотність продажу та оборот дебіторської заборгованості. Як тільки інвестори почуваються з термінологією і можуть зрозуміти твердження, для них стає елементарним аналіз тенденцій та розуміння тверджень.
Приклад балансу банків
Нижче наведено приклад зведеного балансу Goldman Sachs за 2017 та 2016 роки з їх річних 10 тис.
Активи балансу
джерело: Goldman Sachs SEC Подання
- Ми зазначаємо, що балансові активи банку відрізняються від того, що ми зазвичай спостерігаємо в інших секторах, таких як виробництво тощо. Класифікація не базується на оборотних активах, довгострокових активах, товарно-матеріальних цінностях, кредиторській заборгованості тощо.
- Ключовим моментом є те, що активи банку включають придбані цінні папери, позики, фінансові інструменти тощо.
Зобов'язання за балансом
- Розділ пасивів балансу Банку на вигляд значно відрізняється від звичайних зобов'язань (поточні зобов'язання, довгострокові зобов'язання тощо).
- Тут ключовими умовами є депозити, цінні папери за договорами репо, короткострокові та довгострокові позики тощо.
Складові балансу банків
Основними складовими вищезгаданого балансу банку є
No1 - Готівка
- Для інших секторів зберігання великої суми готівки вважається втратою альтернативних витрат. Але у випадку балансу банків грошові кошти є джерелом доходу і зберігаються на депозитах. Іноді банки також зберігають готівку для інших банків, і однією з важливих послуг, яку банки надають, є надання готівки на вимогу.
- Через характер своєї діяльності, а також відповідно до нормативних норм, банки повинні мати мінімальну кількість ліквідних готівкових коштів. Найчастіше банки зберігають надлишкові резерви для більшої безпеки Goldman Sachs має значну суму залишку готівки.
- У 2017 році він мав ~ 12% свого залишку в грошових коштах та їх еквівалентах. Це є основним акцентом для інвесторів, оскільки шанси отримати більший розмір дивідендів або викупу акцій зростають
№2 - Цінні папери
- Ці інструменти, як правило, мають короткостроковий характер, і банки приносять прибуток від таких видів інвестицій. Банки володіють казначейством США та міськими облігаціями.
- Ці цінні папери є ліквідними, їх можна легко продати на вторинному ринку, а отже, вони називаються вторинними резервами. Goldman збільшив свої інвестиції в цінні папери в 2017 році.
No3 - Позики
Позика грошей та заробіток на відсотках - основна справа банку. Це можна назвати хлібом та маслом банку.
- З точки зору інвестора, збільшення позик є важливим фактором для зростання банку. Разом із збільшенням позик слід спостерігати і за банківськими депозитами. Збільшення позик одне недостатнє. Слід зазначити якість кредиторів. Низька якість кредиторів може призвести до зростання ставок дефолту і, в свою чергу, до збитків для банків.
- На широкому рівні банки надають особисті та іпотечні позики. Особисті позики надаються без будь-якого забезпечення, а отже, відсотки за ці позики залишаються високими. У разі іпотечних позик позика видається під заставу, а відсотки нижчі. Але якщо кредитодавець не сплачує кредит, іпотека вимагається банком згідно з угодою.
- Банки також надають позики для бізнесу, позики на нерухомість, які включають, але не обмежуючись ними, житлові позики, житлові позики та комерційні іпотечні кредити, споживчі позики та міжбанківські позики.
№4 - Депозити
- Депозити підпадають під частину пасиву балансу банків, а також є в основному найбільш значним зобов'язанням для банку. Він включає грошовий ринок, заощадження та поточний рахунок і має як процентні, так і невідсоткові рахунки.
- Депозити вважаються зобов'язаннями, але вони також мають вирішальне значення у визначенні здатності банку кредитувати. Якщо у банку недостатньо депозитів, він не зможе надавати позики, а зростання позик також буде заважати. Банкам, можливо, доведеться взяти борг, щоб задовольнити зростання позик, що буде коштувати їм дорожче, ніж ставка, яку вони можуть отримати за позиками.
- Крім того, це не стійкий спосіб для банків збільшити свої позики. Через певний момент сума боргу досягне такої міри, що банк не отримає жодного кредиту, а якщо банк не розрахується зі своїми платежами, це призведе до краху.
- Банки використовують ці зобов'язання для отримання більших доходів, що приносить їм додатковий дохід. Використовуючи ці депозити для фінансування позик фізичним особам тощо. Банки зможуть використовувати цей додатковий капітал для отримання додаткового доходу, який вони могли б отримати за рахунок капіталу.
- Банки також мають у балансі резерв на покриття збитків, і зміни в цій сумі базуються на економічних умовах.
Правила бухгалтерського обліку оцінки активів у банку
Капітал визначається загальною сумою активів за вирахуванням загальної суми зобов'язань (також відомих як чистий капітал). Однак нещодавні зміни змінили це визначення та ускладнили визначення справжньої вартості чистої вартості банку.
Після кризи 2009 року уряд вжив конкретних ініціатив для відновлення віри в банківську систему. Рада зі стандартів фінансового обліку дозволила банкам оцінювати свої активи за справедливою вартістю. Тепер банкам також дозволено фіксувати дохід у звіті про прибутки та збитки, якщо ринкова вартість боргу зменшується. Ця зміна пов’язана з тим, що банк міг викупити свій борг на ринку та зменшити суму боргу.
Важливі показники в аналізі балансу банків
Слово “за замовчуванням” означає невиконання відсотків або зобов’язань щодо сплати. Зазвичай банки використовують коефіцієнт невиконання, який у відсотках вказує на кількість кредитів, наданих у кредит, як очікується, не вдасться. Це порівняння допомагає нам зрозуміти, чи є у банку достатньо коштів для покриття майбутніх непередбачених обставин
Широко використовувані співвідношення включають -
- Непрацюючі позики / позики клієнтів
- Непрацюючі позики / Позики клієнтів + забезпечення
- Непрацюючі позики / Середня сума активів
- Власні ресурси / Середня загальна сума активів
Коефіцієнт неефективних активів або позик до позик використовується як показник загальної якості всієї кредитної книги банку. Позики, що не виконуються, - це ті, за якими відсотки прострочені понад 3 місяці
Третій коефіцієнт особливо значущий для закладів, які вже опинились у поганому місці. Коли цей коефіцієнт перетинає контрольний показник, це розглядається як сильна ознака неплатоспроможності
Чим вище коефіцієнт четвертого показника, це означає, що банк має високу позику та нижчий захист від дефолтів за згаданими вище позиками щодо активів