Що таке гарантійний лист?
Гарантійний лист - це письмова згода, яку видає банк, в якій зазначається, що якщо відповідний клієнт не здійснить оплату за товари, придбані у постачальника, то банк буде платити від імені клієнта. Це допомагає постачальнику мати впевненість у операції та поставити товар. Банк / сторона, яка буде нести відповідальність за оплату, називається гарантом.
Приклади гарантійного листа
Давайте обговоримо приклади гарантійних листів для кращого розуміння.
Приклад №1 - Зарубіжна торгівля
Скажімо, у Бразилії є постачальник дорогих антикварних виробів. Клієнт з Лондона хоче придбати продукцію у постачальника. Покупець не буде готовий здійснити платіж до доставки товару, оскільки він думає, що робити, якщо постачальник не постачає після отримання платежу. Постачальник також думає так само, що робити, якщо клієнт не платить після отримання товару.
Отже, що клієнт може це зробити, він може звернутися до банку та подати заявку на «гарантійний лист». У цьому листі буде написано, що якщо клієнт не заплатить гроші, то банк гарантує, що банк заплатить. Як тільки клієнт отримає лист, він може надіслати його постачальнику, а натомість постачальник надішле товар замовнику, оскільки йому не доведеться турбуватися про дефолт в оплаті. Банк стягуватиме плату за цю послугу з клієнта.
Приклад №2 - Новий постачальник у бізнесі
Коли постачальник дуже добре знає свого замовника, тоді він може добре постачати товари замовнику, не турбуючись. У разі нових постачальників постачальник може вимагати гарантії, що йому буде виплачено, як тільки клієнт отримає товар. Отже, у цьому випадку клієнт повинен буде звернутися до банку та подати заявку на «гарантійний лист».
Приклад №3 - Компанії на початковому етапі
Компанії на стадії запуску не мають доброї волі на ринку. Для них важко отримати продукцію від постачальника без повних платежів. Тому вони покладаються на гарантійний лист, щоб доставити їм продукцію.
Приклад №4 - Writer Call
Якщо не писати, якщо ціна акції почне зростати, то існує ймовірність необмежених втрат. Отже, при написанні дзвінків брокер просить гроші або еквівалентні цінні папери як гарантії. Багато інституційних інвесторів ведуть інвестиційний рахунок у банках-зберігачах. Отже, скажімо, що інституційний інвестор тримає 1000 акцій компанії ABC і пише опціон на виклик акцій.
Отже, якщо ціна акції почне зростати, то він втратить гроші за укладеним ним договором. Отже, для цього брокеру потрібна гарантія, що він заплатить, коли зазнає збитків. Таким чином, інституційний інвестор може звернутися до банку-зберігача та попросити гарантійний лист. Оскільки банк-зберігач тримає акції компанії, вони можуть надіслати листа про те, що якщо ціна акції зросте, то вони можуть заплатити від імені інституційного інвестора.
Приклад №5 - Випуск облігацій
Коли компанія випускає облігації з «гарантійним листом» банку, тоді вона розглядається як забезпечена облігація і торгується з премією. Тут банк може гарантувати виплату відсотків або основного боргу або обох у разі невиконання зобов'язань. Це часто у випадку випуску облігацій.
Як отримати «Гарантійний лист»?
Далі йде процес отримання гарантійного листа.
Крок 1: Отримати гарантійний лист; потрібно буде написати заяву в банк.
Крок 2: Коли банк отримує заявку; йому доведеться визначити, чи претендент претендує на те саме.
Крок 3: Банк робить це, глибоко проходячи транзакцію; він також перевірить попередні операції та всі відповідні матеріали, необхідні для винесення рішення.
Крок 4: Банк стягує комісію за надання цього листа.
Переваги
- Це допомагає новому бізнесу розвиватися, оскільки банки допомагають їм отримувати товари від постачальників.
- Це допомагає у закордонній торгівлі та збільшує експорт та імпорт.
- Це захищає покупця облігацій від дефолту.
Недоліки
Деякі недоліки полягають у наступному.
- Це не гарантує 100% захисту. Якщо сума позову велика, то сторона, яка виступала гарантом, може не мати можливості повністю покрити позов.
- Оскільки банк виступає гарантом, він дозволяє емітентам облігацій випускати більше облігацій, ніж потрібно, і, якщо вони не виконують зобов'язання, банк здійснить платіж. Тож коефіцієнт за замовчуванням збільшується.
Висновок
Зараз це важлива частина економіки. Це допомагає у безперебійному веденні бізнесу через кордони. Гарантійний лист зробив ринок облігацій більш безпечним, і інвестори готові інвестувати як в ризикові облігації, так і за допомогою банківських гарантій.