Походження угоди також відоме, оскільки джерело угоди відноситься до процесу, який використовується фірмами для отримання інвестиційних перспектив або за допомогою отримання знань, присутніх на ринку, або за допомогою створення угоди для себе за допомогою зв’язок із залученими сторонами.
Що таке походження угоди?
Простіше кажучи, Deal Origination - це отримання інвестиційних можливостей інвестиційними банками, приватними інвестиційними компаніями та компаніями венчурного капіталу.
- Походження угоди - це процес, за допомогою якого фірми отримують інвестиційні перспективи, які здійснюються або шляхом отримання знань про угоди, що відбуваються на ринку, і з'ясування того, хто продає, щоб зробити конкурентну заявку на угоду, або шляхом створення угоди для себе через їх відносини з посередниками.
- Також відомий як Deal Sourcing, це перший і найважливіший крок, за допомогою якого ці фірми представляють потенційним покупцям їхні консультаційні послуги та пропозиції своїх продуктів (злиття та поглинання, залучення капіталу, ринки власного капіталу, фінансування боргу тощо) та як вони можуть надати допомогу потенційним клієнтам.
Наведене вище зображення являє собою огляд ролей та відповідальності тих, хто входить до складу команди, що укладає угоду. Приклади обов'язків наведені нижче.
- Придбання джерел для компанії в межах 3 мільйони доларів - 20 мільйонів доларів EBITDA
- Виконати програму покриття джерел угод злиття та поглинання
- Визначте галузь та цільову географію для сприяння інвестиціям у приватний капітал.
- Керуйте всім процесом придбання, включаючи оформлення угоди, виконання, переговори, належну перевірку, документацію тощо.
Найпопулярніші стратегії пошуку пропозицій
Успіх заснування угоди є фундаментальним і найважливішим для успіху та виживання інвестиційного банку. Він покладається на минулий успіх цих фірм та їх здатність виконувати та репутацію на ринку. Постачання угод, хоч це і трудомістке завдання, але необхідне завдання для забезпечення повного конвеєра стабільного потоку угод для цих фірм.
Деякі з найпопулярніших стратегій походження угоди, прийняті фірмою, включають:
№1 - Внутрішнє джерело угод
Згідно з цією стратегією, фірми наймають спеціальну команду з питань угод, яка працює на умовах постійної зайнятості в інвестиційних фірмах та включає досвідчених фінансових фахівців, які мають широкі знання щодо пошуку джерел угод на ринках, користуються широкою мережею контактів та доброю репутацією .
№2 - фахівець із пошуку угод на основі контракту / переуступки
Фахівці з питань укладання угод на основі контракту / переуступки - це спеціалізовані фірми / Фізичні особи, які є позаштатними / спеціалізованими фірмами цього походження, основним завданням яких є співпраця з інвестиційними банками у залученні клієнтів, які, як правило, отримують оплату за призначенням і не повністю зайняті фірмою . Такі приватні особи / фірми зазвичай працюють з кількома клієнтами та мають великий досвід у пошуку джерел угод.
Навички, пов’язані з походженням угоди
джерело: really.com
- Він передбачає надання послуг, які фірма може запропонувати клієнту. Однак поряд з цим обов’язково потрібно зрозуміти потребу клієнта, щоб було зроблено правильну пропозицію; що є взаємовигідним для обох сторін.
- Ці професіонали з пошуку угод вимагають потужних аналітичних навичок та навичок фінансової оцінки з перевіреним досвідом стратегічного мислення та досвідом у службі ініціації угод.
- Такі фірми / Фізичні особи повинні володіти значним галузевим досвідом, щоб викласти правильну ноту для своїх фірм перед потенційними клієнтами.
Підходи до походження угоди
№1 - Мережевий підхід
Згідно з цим підходом, інвестиційна фірма використовує свою існуючу мережу клієнтів та репутацію серед спільноти інвесторів для пошуку нових угод.
- Це найдавніший і найбільш часто використовуваний метод походження угоди, який досі використовується. Однак цей метод є досить трудомістким, оскільки передбачає доступ до власників бізнесу в безпосередній мережі, перевірку через вхідних клієнтів, розмову з інвестиційними посередниками та отримання власних угод.
- Ймовірність перетворення потенційних клієнтів в угоду також мінімальна при цьому методі. Крім того, із зростаючим конкурентним середовищем доступ до галузевих знань допомагає отримати перевагу над іншими.
- Крім того, важко визначити коефіцієнт конверсії потенційних клієнтів для завершення угоди у випадку такого підходу, і це робить неможливими результати діяльності компанії з однолітками у пошуку джерел угод.
№2 - Інтернет-пошук пропозицій
Згідно з цим підходом, фірми використовують компанії з фінансових технологій для укладення угод через свої платформи, які виступають в ролі свата, сприяючи компаніям, що займаються злиттями та об'єднаннями, які шукають можливість придбати сторону та продати побічні можливості.
- Ці фірми, що займаються фінансовими технологіями, виступають рішенням «підключи і працюй» і використовують інтелектуальний алгоритм узгодження для зв’язку зацікавлених сторін.
- Застосовуючи підхід Інтернет-угоди, фірми можуть легко аналізувати коефіцієнт конверсії та управління ефективністю при забезпеченні угод.
- Цей підхід також дозволяє компаніям легко взаємодіяти з покупцями та продавцями віртуально. Вони користуються послугами цих платформ, сплачуючи періодичну підписку. Ця плата значно менша порівняно з утриманням спеціалізованих внутрішніх команд, а також більш ефективна.
- Такий підхід, найголовніше, дозволяє фірмі розширити сферу охоплення, яка охоплює різні географічні місця. Крім того, процес стає повністю автоматизованим завдяки стандартизованому механізму, який використовують компанії-платформи онлайн-пошуку джерел.
- Деякі з популярних платформ пошуку онлайн-пропозицій включають Navatar, Dealsuite, Brookz тощо.
Висновок
Джерело угод - це важлива і необхідна функція, яку виконують фінансові фахівці, що працюють в інвестиційних банках, компаніях венчурного капіталу та фірмах з прямим капіталом. Це перший крок у створенні угоди, який передбачає створення угод, що пропонуються потенційним покупцям.
Фірми використовують як традиційний підхід, так і новий підхід щодо створення онлайн-угод. Обидва підходи спрямовані на забезпечення великого обсягу потоку угод для підтримання життєздатності трубопроводу угоди. Однак підхід до укладення онлайн-угод поступово набуває значної частки, за допомогою якої за поточним сценарієм відбувається укладення угод.
Фінансово-технологічні компанії, такі як Navatar, Dealsuite тощо, дозволяють власникам підприємств, радникам, приватним інвестиційним компаніям та стратегічним покупцям розміщувати свої середньоринкові лістинг на стороні продажу та мандати на базі покупки за допомогою їхніх досконалих технологічних платформ, які використовувати вдосконалений алгоритм для підключення потрібних сторін. Використовуючи ці вдосконалені алгоритми, компанії можуть вказати цільову галузь, розмір транзакцій, перевагу розташування, галузеві критерії тощо. Таким чином, тим самим істотно скорочуючи час, необхідний для процесу укладення угоди. Це також покращує коефіцієнт конверсії завдяки автоматизації процесів.