Фінансовий ризик (визначення) | 3 найкращих типи фінансового ризику

Визначення фінансового ризику

Фінансовий ризик - це нездатність фірми не мати можливості погасити борг, який вона взяла у банку чи фінансової установи.

Співвідношення заборгованості та власного капіталу Pepsi становило близько 0,50x у 2009-2010 роках; однак, кредитне плече Pepsi з роками зросло і зараз становить 3,38x. Ця ситуація, очевидно, небажана. Але якщо фірма використовує розсудливість, щоб взяти борг, то вона може мінімізувати свій ризик.

Скажімо, фірма хоче зменшити фінансовий ризик, і в той же час вона хоче скористатися перевагами боргу, який надаватиме фінансовий важель. У цьому випадку вони повинні піти на 70% власного капіталу та лише 30% боргу в їх структурі капіталу. Звичайно, це гіпотетично, і, оглянувши всі фактори, слід приймати рішення, що стосуються структури капіталу.

Одне, про що фірма повинна пам’ятати, щоб зменшити цей тип ризику, - це побудувати свою структуру капіталу, знявши із свого плеча занадто великий тягар. Це означає взяти стільки позик, скільки вони можуть забезпечити собі. Якщо фірма погоджується на 60% боргу та 40% власного капіталу, фінансовий ризик для фірми буде набагато більшим, ніж якщо вона піде на 60% власного капіталу та 40% боргу.

Види фінансового ризику

В основному існує три типи фінансових ризиків. Давайте розглянемо їх нижче -

№1 - Кредитний ризик:

Це найпоширеніший вид фінансового ризику. Якщо фірма бере кредит і не може його виплатити, у них точно є кредитний ризик. Зазвичай фірми, які збираються дефолтувати, страждають від кредитного ризику. За замовчуванням це не є хорошою ідеєю, оскільки це може вплинути на репутацію фірми, а також на банки або фінансові установи. Якщо в будь-якому випадку фірма хотіла б отримати позику в банку / фінансовій установі, було б надто складно переконати їх.

# 2 - Ризик ліквідності:

Це ще один тип фінансового ризику. Коли фірма не може швидко продати актив, це для фірми ризик ліквідності. Наприклад, якщо фірма придбає актив, а потім найближчим часом він застаріє, це буде досить ризиковано для бізнесу. Оскільки бізнес не зможе продати його, а також не зможе зберегти актив.

# 3 - Ризик власного капіталу:

Ризик власного капіталу - третій тип фінансового ризику. Коли ринок стає нестабільним, компанії стає важко оцінити свої акції. Ринкова ціна часто падає, що, здається, не є гарною новиною для фірми. Ця нестабільність ринку акцій називається ризиком власного капіталу, який пов'язаний з фінансовим ризиком фірми.

Як виміряти фінансовий ризик?

Фінансовий ризик можна виміряти будь-якими способами. Фірма повинна поглянути на ринок і побачити, як оцінюється фірма. Оцінка дуже важлива, що пропонує фірмі уявлення про те, де вони стоять на ринку. У той же час фірма може розрахувати фінансовий важель і ступінь фінансового важеля. Фірма може також використовувати коефіцієнт боргу та власного капіталу, коефіцієнт покриття процентів та інші фінансові коефіцієнти для з’ясування його рівня.